日期:2019-12-25 閱讀數(shù):78
受益于原材料成本的增長(zhǎng),自2017年三季度以來(lái),我國(guó)國(guó)內(nèi)紙包裝市場(chǎng)平穩(wěn)增長(zhǎng)。數(shù)據(jù)顯示,2017年我國(guó)紙質(zhì)包裝業(yè)產(chǎn)值約9521億元,約占整體包裝行業(yè)總產(chǎn)值43.7%,可見目前行業(yè)仍然處于穩(wěn)健增長(zhǎng)的階段。
預(yù)計(jì)未來(lái),受益于宏觀經(jīng)濟(jì)景氣度、人均消耗量提升、線上購(gòu)物增長(zhǎng)及政府有利政策指引,我國(guó)瓦楞紙包裝行業(yè)規(guī)模將持續(xù)擴(kuò)大。
人均消費(fèi)方面
與日、美等國(guó)家相比,我國(guó)瓦楞紙包裝人均消費(fèi)量仍較小。
以2017年的數(shù)據(jù)來(lái)看,我國(guó)瓦楞紙包裝人均消費(fèi)量50.8平方米/人,而美國(guó)同期為108.5平方米/人,日本為110.6平方米/人。
由此可見,我國(guó)瓦楞紙包裝人均消費(fèi)量具有廣闊的提升空間。
線上消費(fèi)方面
快遞業(yè)務(wù)增長(zhǎng)是瓦楞紙包裝行業(yè)的重要增量。
2018年,我國(guó)規(guī)模以上快遞業(yè)務(wù)量507.10億件,同比提升26.60%,伴隨我國(guó)線上消費(fèi)習(xí)慣趨于成熟,增速趨于穩(wěn)健,經(jīng)歷過(guò)去十年高速增長(zhǎng),快遞業(yè)務(wù)總量規(guī)模較大,2019年仍有望維持20%以上增速。
另外,根據(jù)測(cè)算,2018年快遞產(chǎn)生的瓦楞紙箱需求約為139.4億件,若快遞業(yè)務(wù)量以中性悲觀預(yù)期增速為20%,則快遞產(chǎn)生的瓦楞紙箱需求 2019-2020年約為167.3、200.7億件,每年約增加30億件。
政府宏觀調(diào)控方面
政府政策鼓勵(lì)發(fā)展環(huán)保型及可循環(huán)利用的包裝材料,瓦楞紙包裝包含 93%的可循環(huán)再用材料。
瓦楞紙包裝產(chǎn)品具有輕量化、可回收利用、易降解等特點(diǎn),被認(rèn)為是“綠色包裝”,符合我國(guó)低碳循環(huán)經(jīng)濟(jì)及節(jié)能、減排的目標(biāo)。
包裝行業(yè)集中度提升空間大
目前我國(guó)包裝行業(yè)呈現(xiàn)“大而高度分散”的格局,集中度低,屬于原子型市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。截至2017,我國(guó)包裝企業(yè)總數(shù)達(dá)25.21萬(wàn)家,規(guī)上企業(yè)僅3萬(wàn)余家,90%左右為中小企業(yè)。
其中瓦楞紙行業(yè)CR5占比于2017年僅6.7%,CR10為9.4%;而歐美、澳洲等國(guó)家CR5達(dá)到80%以上。
對(duì)比歐美、澳洲等國(guó)家,我國(guó)紙包裝行業(yè)集中度提升空間大,未來(lái)的市場(chǎng),受以下幾大因素的影響,將向頭部企業(yè)集中。
1)中小型包裝紙廠面臨代際更替問(wèn)題:中小型包裝紙廠多為家族式經(jīng)營(yíng)企業(yè),并且創(chuàng)始人為50~60年代的“創(chuàng)一代”,已基本接近退休年紀(jì),并考慮家族企業(yè)繼承問(wèn)題。但其子女多留學(xué)海外或進(jìn)入其他新興行業(yè),接手傳統(tǒng)制造業(yè)的意愿較低,因此這部分中小型企業(yè)未來(lái)需要通過(guò)合適的途徑退出市場(chǎng)。
2)紙價(jià)維持高位,中小企業(yè)營(yíng)商環(huán)境惡化:17年紙價(jià)大幅上漲后,18年雖有所回落,但包裝紙價(jià)仍維持相對(duì)高位,擠出部分小型包裝企業(yè)。國(guó)家對(duì)企業(yè)征稅等行為進(jìn)行規(guī)范,以及資金成本較高等問(wèn)題,導(dǎo)致近兩年中小型企業(yè)營(yíng)商環(huán)境較差,規(guī)范成本增加,加速退出市場(chǎng)。
3)下游需求高端化趨勢(shì)顯現(xiàn):消費(fèi)升級(jí)趨勢(shì)下,包裝行業(yè)下游客戶對(duì)其包裝的要求也在不斷提升,高端化趨勢(shì)逐步顯現(xiàn),而中小型包裝企業(yè)的產(chǎn)能難以滿足下游需求,未來(lái)生存空間將逐步被壓縮。
在我國(guó)瓦楞紙包裝行業(yè)規(guī)模將持續(xù)擴(kuò)大的趨勢(shì)下,中小型企業(yè)的發(fā)展前景日漸式微,當(dāng)市場(chǎng)逐漸向頭部企業(yè)集中,新的機(jī)遇是否會(huì)到來(lái)?
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